איך אני בעצם להרוויח כסף קניית מלאי?

הסבר קצר כיצד להתחיל להרוויח כסף ממניות

אם אתה מקשיב התקשורת הפיננסית או העיתונות להשקיע, אתה עשוי לקבל את הרושם המוטעה כי להרוויח כסף לקנות מניות היא עניין של "בחירת" המניות הנכון, המסחר במהירות, להיות מודבק על מסך המחשב או הטלוויזיה, ואת ההוצאות שלך בימים האחרונים על מה שהמדד הדאו ג'ונס או S & P 500 עשו לאחרונה. שום דבר לא יכול להיות רחוק יותר מן האמת.

במציאות, הסוד להרוויח כסף מלקנות מניות ולהשקיע באגרות חוב היה מסכם על ידי אביו המנוח של ערך ההשקעה בנג 'מין גרהם כאשר הוא כתב, "הכסף האמיתי להשקיע יצטרך להיות - כמו רוב זה כבר העבר - לא מתוך קנייה ומכירה, אלא מתוך החזקה והחזקה של ניירות ערך, קבלת ריבית ודיבידנדים , ולהפיק תועלת מעלייה ארוכת טווח בשווי שלהם ". כדי להיות ספציפי יותר, כמשקיע במניות רגילות אתה צריך להתמקד על ההחזר הכולל ולקבל החלטה להשקיע לטווח ארוך , כלומר מינימום מוחלט, מצפה להחזיק בכל תפקיד חדש במשך חמש שנים בתנאי שאתה כבר חברות נבחרות היטב עם כספים חזקים והיסטוריה של שיטות ניהול ידידותיות לבעלי המניות.

זו הדרך בה נבנה עושר אמיתי בשוק המניות למשקיעים חיצוניים, פסיביים. כך:

• ג 'ניור משתכר שכר מינימום, כמו רונלד קרא, לצבור יותר מ $ 8,000,000 בתיק שלהם;
• אדם בשם לואיס דוד זגור, שגר בדירה קטנה בניו יורק, צבר 18,000,000 $;
• עו"ד ג'ק מקדונלד צבר 188,000,000 $;
• סוכנת ה- IRS בדימוס, אן שייבר, בנתה את תיק ההשקעות שלה בסך 22,000,000 דולר;
• מזכירתה לשעבר, גרייס גרונר, בנתה את תיק המניות של 7,000,000 דולר;
• איכר חלב ליד קנזס סיטי צבר מיליונים על מיליוני דולרים, שגם ילדיו לא ידעו היו קיימים.

אפילו משקיעים מצליחים, בעלי פרופיל גבוה, כמו וורן באפט וצ'ארלי מונגר, עשו את עיקר כספם על מניות ועסקים שהחזיקו במשך 25 + 50 ואפילו יותר מ -50 שנה.

עם זאת, משקיעים חדשים רבים לא מבינים את המכניקה בפועל מאחורי להרוויח כסף ממניות; שבו העושר בעצם מקורו או איך התהליך כולו עובד.

אנו מספקים משאבים על כמה נושאים מתקדמים למדי - ניתוח דוחות כספיים, יחסים פיננסיים, הון רווחי אסטרטגיות מס , רק שם כמה, אבל זה דבר חשוב כדי לנקות כל כך לתפוס כוס קפה חם, לקבל נוח בקריאה האהוב עליך כיסא, ונתן לנו ללכת דרך גרסה פשוטה של ​​איך כל התמונה משתלבת יחד.

להרוויח כסף ממניות מתחיל ברכישת הבעלות בעסקים ההפעלה האמיתית

כאשר אתה קונה נתח של המניה , אתה קונה חתיכת חברה. תארו לעצמכם כי הריסון פאדג 'החברה, עסק בדיוני, יש מכירות של 10,000,000 $ והכנסה נטו של 1,000,000 $. כדי לגייס כספים להרחבה, פנו מייסדי החברה לבנק השקעות, אם ימכרו לציבור לציבור בהנפקה ראשונה לציבור או בהנפקה ראשונית . הם אולי היו אומרים, "אוקיי, אנחנו לא חושבים קצב הצמיחה שלך הוא גדול אז אנחנו הולכים מחיר זה כך המשקיעים העתידיים תרוויח 9% על ההשקעה שלהם בתוספת מה הצמיחה שאתה יוצר ... זה עובד על סביב $ 11,000,000 + ערך עבור כל החברה (11 מיליון דולר מחולק $ 1 מיליון $ רווח נקי = תשואה של 9% על ההשקעה הראשונית.) "עכשיו, אנחנו הולכים להניח כי המייסדים נמכרו לחלוטין במקום הנפקת המניות לציבור

החתמים היו יכולים לומר, "אתם יודעים, אנחנו רוצים שהמלאי ימכור ב -25 דולר למניה כי זה נראה זול ולכן אנחנו הולכים לחתוך את החברה ל 440,000 חתיכות, או מניות של המניה (440,000 מניות x $ 25 = $ 11,000,000). כלומר, כל "פיסת" או חלק במניות זכאית ל -2.72 דולר מהרווח (רווח של 1,000,000 דולר, 440,000 מניות, שעומד על כ -2.72 דולר למניה). נתון זה מכונה רווח בסיסי למניה (רווח למניה). כלומר, כאשר אתה קונה נתח של חברת האריסון פאדג ', אתה קונה את הזכות לרווחים שלך פרו.

היית לרכוש 100 מניות עבור 2,500 $, אתה תהיה רכישת 272 $ ברווח השנתי בתוספת מה הצמיחה בעתיד (או הפסדים) החברה שנוצר. אם אתה חושב כי ניהול חדש עלול לגרום המכירות פאדג 'להתפוצץ כך רווחי פרו שלך יהיה גבוה פי 5 בעוד כמה שנים, אז זה יהיה השקעה אטרקטיבית ביותר.

כמה כסף אתה עושה ממניות יהיה תלוי איך וניהול הדירקטוריון להקצות את ההון שלך

מה muddies את המצב היא כי אתה לא ממש רואה את זה $ 2.72 רווח זה שייך לך. במקום זאת, להנהלה ולדירקטוריון קיימות מספר אפשרויות העומדות לרשותן, אשר יקבעו את מידת ההצלחה של אחזקותיך במידה רבה:

1. זה יכול לשלוח לך דיבידנד במזומן עבור חלק כלשהו או את מלוא הרווח שלך. זוהי דרך אחת "להחזיר הון לבעלי המניות". אתה יכול להשתמש במזומן הזה כדי לקנות עוד מניות או ללכת להוציא את זה בכל דרך שתראה לנכון.

1. הוא יכול לרכוש מניות בשוק הפתוח ולהרוס אותן.
2. זה יכול reinvest את הכספים לצמיחה עתידית על ידי בניית יותר מפעלים, חנויות, שכירת עובדים נוספים, הגדלת הפרסום, או כל מספר נוסף של הוצאות הון צפויים להגדיל את הרווחים. לפעמים, זה עשוי לכלול מחפשים רכישות ומיזוגים.
3. זה יכול לחזק את המאזן על ידי הקטנת החוב או בניית נכסים נזילים .

מה הכי טוב בשבילך כבעלים? זה תלוי לחלוטין על שיעור התשואה וניהול יכול להרוויח על ידי reinvesting את הכסף שלך. אם יש לך עסק פנומנלי - חושב מיקרוסופט או וול מארט בימים הראשונים, כאשר הם היו גם חלק זעיר של הגודל הנוכחי שלהם - לשלם את כל הדיבידנד במזומן עשוי להיות טעות, כי כספים אלה יכול להיות reinvested בשיעור גבוה . היו למעשה פעמים במהלך העשור הראשון לאחר וול מארט הלך הציבור כי היא הרוויחה יותר מ -60% על הון המניות. זה לא יאומן. סוג זה של החזרות בדרך כלל קיים רק באגדות עדיין, תחת ההנהגה של סם וולטון, הקמעונאי מבוסס בנטונוויל היה מסוגל למשוך אותו ולעשות הרבה שותפים, נהגי משאיות, ובעלי המניות בחוץ עשירים בתהליך.

ברקשייר האת'ווי משלם לא דיבידנדים במזומן בעוד ארה"ב Bancorp החליטה להחזיר יותר מ -80% מההון לבעלי המניות בצורה של דיבידנדים לקנות מניות גב בכל שנה. למרות הבדלים אלה, שניהם יש פוטנציאל להיות אחזקות אטרקטיבי במחיר הנכון (ובמיוחד אם אתה שם לב למיקום הנכס ) בתנאי שהם הסחר במחיר הנכון; למשל, יחס דיבידנד סביר של דיבידנד . באופן אישי, אני הבעלים של שתי החברות הללו כמו בפעם מאמר זה פורסם ואני יהיה כועס אם USB התחיל בעקבות אותם הקצאת הון פרקטיקות כמו ברקשייר כי אין לו את ההזדמנויות זהה לרשותו כתוצאה איסור על חברות החזקה בנקאיות.

בסופו של דבר, כל הכסף שאתה עושה מן המניות שלך מגיע קומץ רכיבים של התשואה הכוללת, כולל רווחי הון ודיבידנדים

עכשיו כשאתה רואה את זה, זה קל להבין כי העושר שלך בנוי בעיקר מ:

1. עלייה במחיר המניה. בטווח הארוך, זוהי תוצאה של השוק המעריך את הגידול ברווחים כתוצאה מהתרחבות במכירות העסקיות או במניות , מה שהופך כל מניה לייצג בעלות גדולה יותר בעסק. במילים אחרות, אם עסק עם מחיר של 10 דולר עלה ב -20% במשך 10 שנים באמצעות שילוב של הרחבות ורכישות מניות, הוא צריך להיות כמעט 620 דולר למניה בתוך עשור, כתוצאה מכוחות אלו בהנחה שוול סטריט תחזיק באותו מחיר - לרווחים .
2. דיבידנדים. כאשר הרווחים משולמים לך בצורה של דיבידנדים, אתה בעצם מקבל כסף באמצעות המחאה בדואר, הפקדה ישירה לחשבון התיווך שלך, בדיקת חשבון, או חשבון חיסכון, או בצורה של מניות נוספות שנלקחו בשמך . לחלופין, אתה יכול לתרום, לבזבז, או ערימת דיבידנדים אלה במזומן.

לפעמים, במהלך בועות בשוק, ייתכן שיהיה לך הזדמנות להרוויח על ידי מכירת למישהו יותר מאשר החברה שווה. בטווח הארוך, לעומת זאת, התשואות של המשקיע קשורות באופן בלתי נמנע לרווחים הבסיסיים שנוצרו מפעילותם של העסקים שהם בבעלותו.

היתרה אינה מספקת שירותי ייעוץ, מסים, השקעות או שירותים פיננסיים. המידע מוצג ללא התחשבות ביעדי ההשקעה, סובלנות הסיכון או נסיבותיו הפיננסיות של משקיע מסוים ועשוי שלא להיות מתאים לכל המשקיעים. ביצועים קודמים אינם מעידים על תוצאות עתידיות. השקעות כרוך בסיכון כולל אובדן אפשרי של הקרן.