מה שאתה צריך לדעת לפני שאתה משקיע 'סה"כ שוק' אינדקס קרנות
קרנות האינדקס צברו פופולריות בשנים האחרונות והפכו לבחירה המועדפת בקהילת ההשקעות הכללית. למעשה, קרן מדד שוק רחבה, Vanguard Total Stock Index Index (VTSMX) היא קרן הנאמנות הגדולה ביותר בעולם , כפי שהיא נמדדת על ידי נכסים בניהול.
לקרנות המדד הגדולות יש יתרונות ברורים למשקיעים, אך לא תמיד משתמשים בהם כראוי. הנה מה לדעת על שוק רחב מדד קרנות לפני שאתה משקיע:
מה הם שוק רחב אינדקס קרנות?
בדיוק כפי שהוא נשמע צלילים, שוק רחב מדד קרנות להשקיע במגזר גדול של השוק להשקיע, לעתים קרובות מיקוד ניירות ערך מסוימים, כגון מניות או איגרות חוב. אלה המציעים את החשיפה לשוק הרחב ביותר למשקיעים נקראים לעתים קרובות סך מדד קרנות .
לדוגמה, קרן נאמנות או קרן נסחרת (ETF) אשר עוקבת אחר מדד S & P 500 היא קרן אינדקס מגוונת, אך לרוב המונח "מדד שוק רחב" מתייחס לקרן בעלת חשיפה רחבה יותר - קרן שתשקיע מדד רחב יותר, כגון Wilshire 5000 או ראסל 3000. האחזקות של Wilshire 5000 ו Russell 3000 כוללים את רוב המניות בארה"ב המניות נסחרות בבורסות, ולכן את "שם השוק הכולל" נכללת בדרך כלל בקרן שֵׁם.
שוקי המניות הנרחבים, המשקיעים באג"ח, עוקבים אחר מדד אגרות החוב הצמוד של ברקלי בארה"ב , המונה כ -17,000 אג"ח, ומכאן השם "מדד האג"ח הכולל" של קרנות האינדקס שעוקבות אחריו.
יתרונותיה של קרן אינדקס רחבה
לקרנות המדד הגדולות יש את אותן יתרונות שכל קרן אינדקס מציעה ואחר כך חלק מהן.
להלן היתרונות העיקריים למשקיעים:
- הוצאות נמוכות: כמו רוב קרנות האינדקס האחרות, לקרנות הנסחרות בבורסה רחבה יש לעיתים קרובות יחסי הוצאות נמוכים מ -0.20%, שהם רק 20 דולר לכל 10,000 דולר שהושקעו. הוצאות נמוכות לעזור לשפר את התשואות, במיוחד בטווח הארוך, כי פחות דמי שווה יותר כסף השקיעו לגדול מורכב לאורך זמן.
- מחזור נמוך: הסיבה העיקרית להוצאות נמוכות של קרנות המדד היא שהחזקות אינן נמכרות ומחליפות בשיעורים גבוהים. תחליף ביטחון זה נקרא מחזור, אשר ניתן לתאר כאחוז מאחזקות הקרן אשר הוחלפו בהשקעה אחרת (או "הופנתה") בשנה הקודמת. קרנות רבות המנוהלות באופן אקטיבי (קרנות שאינן מדדיות) יכולות להגיע ליותר מ -50%, בעוד שלקרנות המדד יש בדרך כלל מחזור נמוך מ -5%.
- יעילות המס: תוצאה ישירה של מחזור נמוך היא הפחתת מסים עברו למשקיע. כאשר קרנות נאמנות מוכרות אחזקות במחיר גבוה ממחיר הרכישה, היא מייצרת מס רווחי הון, אשר מועבר לאחר מכן למשקיעים בצורה של " חלוקת רווחים הון ". אם אתה מחזיק קרן המניות בחשבון חייב, אתה תשלם מסים על הפצות אלה. לכן, בהנחה שאתה רוצה למזער מסים, אתה רוצה קרן יעילה מס , כגון קרן אינדקס שוק רחב.
- גיוון רחב יותר: רוב קרנות המדד הן מגוונות, כלומר הן משקיעות במספר רב של ניירות ערך. עם זאת, קרנות שוק רחב להציע מגוון גדול יותר, כלומר, הם משקיעים במספר רב של ניירות ערך מאשר קרן המדד הממוצע. לדוגמה, רבים בבורסה סך הכל שוק המניות להשקיע יותר מ -3,000 מניות, ואילו S & P 500 קרן הקרן משקיעה כ 500 מניות.
- ניהול פסיבי: בדומה לקרנות אינדקס אחרות, קרנות המדד הגדולות בשוק מנוהלות באופן פאסיבי, כלומר, המנהל אינו מנסה להכות את מדד המדד באופן פעיל; במקום זאת הם מנסים לעקוב אחר הביצועים של הסמן. זהו יתרון משום שהוא מסיר את הסיכון שהמנהל יקבל החלטות גרועות, המבוססות בדרך כלל על רגשות אנושיים, כגון תאוות בצע ופחד, העלולות לפגוע בשיפוט. במילים אחרות, קרנות מדד להסיר את הסיכון מנהל מהשקעה.
- יעילות המס: תוצאה ישירה של מחזור נמוך היא הפחתת מסים עבר למשקיע. כאשר קרנות נאמנות מוכרות אחזקות במחיר גבוה ממחיר הרכישה, היא מייצרת מס רווחי הון, אשר מועבר לאחר מכן למשקיעים בצורה של "חלוקת רווחים הון". אם אתה מחזיק קרן המניות בחשבון חייב, אתה תשלם מסים על הפצות אלה. לכן, בהנחה שאתה רוצה למזער מסים, אתה רוצה קרן יעילה מס כמו VTSMX.
במילים פשוטות, קרנות שוק רחב יש את היתרונות של קרנות אחרות המדד, אבל היתרון גיוון הוא גדול יותר.
סך כל מדד המניות לעומת מדד S & P 500
דרך טובה לקבוע אם שוק רחב המדד קרנות הם בחירה השקעה חכמה בשבילך היא להסתכל על ההבדלים בין סך המניות בשוק המניות קרנות לעומת S & P 500 קרנות מדד .
סך כל שוק המניות בדרך כלל לעקוב אחר הביצועים של Wilshire 5000 אינדקס של ראסל 3000 אינדקס. מדדי שוק רחבים אלה מכסים את מלוא טווח ההיוון, הכולל מניות גדולות, מניות בינוניות ומניות קטנות. עם זאת, S & P 500 קרן המדד יכלול רק את המניות הגדולות שווי ואולי כמה מניות כובע אמצע. זה עושה סה"כ שוק המניות מדד קרנות יותר מגוונים מאשר S & P 500 קרנות מדד.
היבט חשוב אחד של סך כל שוק המניות בבורסה לזכור לזכור כי הם בדרך כלל לעקוב אחר "משוקלל שווי" מדד, כלומר, ככל שווי השוק, כך גדל "משקל", או חשיפה, למלאי המדד. לכן, סך הכל שוק המניות מדד הקרן יכול להיות משוקלל בכבדות כלפי מניות שווי גדול, מה שהופך את הביצועים דומים S & P 500 מדד הקרן.
עם זאת, המשקיעים יכולים לצפות ביצועים ארוכי טווח להיות מעט גבוה יותר עם סך קרן שוק המניות קרן כי אפילו כמות קטנה של מניות בינוניות וקטנות יכול לעזור לשפר את הביצועים (מבוסס על ממוצעים היסטוריים כי היה צפוי קטן אותיות גדולות טוב יותר מאשר כמוסות גדולות.
כמה זהירות עם שימוש נרחב שוק אינדקס קרנות
שוב, באמצעות קרן אינדקס של שוק המניות הכולל כדוגמה, המשקיעים צריכים לזכור שהחשיפה למניות בינוניות וקטנות, בנוסף למניות גדולות, עלולה לגרום לחפיפת קרן בתיק, אם המשקיע יחליט להחזיק אמצע וכסף קטן קרנות.
לדוגמה, אם משקיע רצה לשמור על הקצאת תיק של 20% למניות קטנות, הם יצטרכו להיות מודעים לכך שהקרן הכוללת של שוק המניות שלה כבר מחזיקה במניות קטנות, ותתאים את הקצאת הכספים שלהם בהתאם.
כמו כן, למרות קרנות שוק רחב הם מגוונים היטב, הם עשויים להיות לא מספיק מגוונים כדי לענות על הצרכים של רוב המשקיעים, שצריכים שילוב של נכסים (כלומר מניות, אג"ח מזומנים), כמו גם חשיפה אזורית מגוונת (כלומר בארה"ב ומניות בינלאומיות).
אם נעשה שימוש נכון, קרנות שוק רחב יכול להיות כלי השקעה חכם עבור כל משקיע כמעט.