כיצד שיעורי הריבית נקבעים ואיך הם משפיעים על תיק ההשקעות שלך
הנשק החזק ביותר בארסנל של הפד הוא היכולת להשפיע על כיוון הריבית. כאשר הריבית נמוכה, ההון קל יותר לרכוש. זה יכול לעודד את הפיתוח הכלכלי, כי הטבע האנושי להיות מה זה, יותר כסף יש לך זמין, כך אתה צפוי לשלם על משהו שאתה רוצה - אם זה מכונית או כי מסך טלוויזיה פלזמה חדשה.
נותר unchecked, לעומת זאת, והתוצאה היא "יותר מדי כסף לרדוף מעט מדי סחורות", כמו שאומרים. זה מוביל לאינפלציה כמו עסקים מבינים שהם יכולים לגבות מחירים גבוהים יותר עבור הסחורות והשירותים שלהם. פתאום, זה עולה לך יותר למלא את מיכל הדלק שלך ואת המקרר.
אם הריבית גבוהה מדי, עם זאת, התוצאה יכולה להיות מיתון , במקרים קיצוניים, דפלציה; תוצאה של אשר יכול להיות הרסנית מבחינה כלכלית - לדמיין הולך לשלם את המשכנתא שלך ולהבין כי, למרות האיזון לא גדל, זה הולך לעלות לך יותר דולר במונחים של כוח הקנייה מאשר בעבר!
איך יכול הפדרל ריזרב להשפיע על כיוון הריבית ? באחת משתי דרכים:
- על ידי העלאת או הורדת שיעור ההיוון.
- בעקיפין להשפיע על הכיוון של קרנות הפדרלי הדולר.
שיעור ההיוון
שיעור ההיוון הוא הריבית הבנקים מחויבים כאשר הם ללוות כספים לילה ישירות מאחת הפדרל ריזרב הבנקים .
כאשר עלות הכסף מגדילה עבור הבנק שלך, הם הולכים לחייב אותך יותר כתוצאה מכך. זה עושה הון יקר יותר ותוצאות גיוס פחות. ההוצאות פוחתות, מה שמקשה על עליית המחירים; ההפך הוא הנכון כאשר ההון הופך פחות יקר עקב ירידה בשיעור ההיוון.
שער הפדרלי
שיעור קרנות הפדרלי הוא שיעור כי הבנקים לחייב אחד את השני עבור הלוואות לילה. "למה בנק אחד ילוות כסף מזומן אחר?" אתה שואל. הפד יכול לדרוש הבנקים לשמור על אחוז מסוים של נכסים בצורה של מזומנים על היד או שהופקדו באחד הבנקים הפדרל ריזרב. מעת לעת היא תקים יחס חובה של עתודות לפיקדונות; כאשר יחס זה הוא גדל, יותר מזומנים צריך להישמר בכספת בלילה, מה שהופך אותו קשה יותר (ויקר) עבור הכספים לרכוש. בעת הורדת דרישת הרזרבה , משוחררים אמצעי התשלום; כי פחות מזומנים צריך להישמר על היד זה הופך להיות קל יותר לרכוש הון.
העלייה (או ירידה) עלות רכישת כספים מועבר על הצרכנים כמו הבנקים להתאים את שיעור ההלוואות העיקרי שלהם (הבנקים שיעור תשלום הלקוחות הטובים ביותר שלהם) כדי לפצות. שיעור ההלוואות העיקרי אינו אחיד; בנק אוף אמריקה עשוי להיות שיעור אחד בעוד הבנק האמריקאי יש עוד. כתוצאה מכך, הנתון המצטבר ביותר בארה"ב הוא זה שנמצא ב"וול סטריט ג'ורנל " . הוא מייצג סקרים של שלושים הבנקים הגדולים של המדינה; כאשר עשרים ושלושה מוסדות אלה שינו את שיעורי הממשלה, ה- WSJ מגיב על ידי עדכון התעריף שפורסם.
זה בסופו של דבר משפיע על השורה התחתונה שלך, כי כרטיסי אשראי רבים, למשל, את בסיס הריבית שאתה משלם על פרמיה מעל פריים WSJ הדולר.