קרן השקעות בר קיימא מנהל הקרן ממשיך
קלוור השקעות, שנוסדה בשנת 1976 ועתה היא ממוקמת בבת'סדה (MD), הכילה יותר מ -13 מיליארד דולר בנכסים בניהול נכון ל -31 ביולי 2014, מה שהופך אותה לאחד ממנהלי הקרנות הבכירים והאחראים (SRI) בארה"ב כיום. קלוורט משרתת משקיעים פרטיים, יועצים פיננסיים ולקוחותיהם, תוכניות פרישה ומובילי ביטוח וכן משקיעים מוסדיים באמצעות מגוון של אסטרטגיות הון, אג"ח והקצאת נכסים, באמצעות מחקר סביבתי, חברתי וממשלתי (ESG) ותאגידים אירוסין.
אסטרטגיות זמינות באמצעות קרנות נאמנות, שירותי ייעוץ-משנה וניהול חשבונות נפרד. Calvert הוא אחד השחקנים עומדים הארוך ביותר SRI מאז הקמתה לפני יותר מ -30 שנה.
זמן קצר לאחר השקת קרן הנאמנות הראשונה שלה, Calvert השקעות עשה כותרות להיות היועץ הראשון קרן הנאמנות לנקוט עמדה נגד אפרטהייד. ארבע שנים לאחר מכן, הפכה קלוורט השקעות ליועצת קרן הנאמנות הראשונה שהגישה החלטה של בעל מניות הקשור לנושא חברתי (על יחסי עבודה / ניהול - הם היו מעורבים בהחלטות רבות כאלה, כפי שניתן לראות באתר האינטרנט שלהם כאן).
מורשת של ראשית
Calvert שמרה לאורך זמן על אמונה חזקה, כי הערכת פרופילים חברתיים, חברתיים וממשלתיים (ESG) של חברות - בנוסף למדדים פיננסיים מסורתיים - מעניקה ל- Calvert תובנה רחבה ועמוקה יותר, ומסייעת לחברה להפיק תשואות אטרקטיביות ולהימנע מסיכונים.
בשנת 1990, קלברט השקעות זכתה ניצחון ציון עבור הקהילה SRI. Calvert שאל את מחלקת העבודה (DOL) עבור חוות דעת מייעצת על התאמת הקרנות המוקרנות חברתית כאפשרויות השקעה עבור תוכניות תרומה מוגדרות, כגון 401 (k) s. עד אז, מנהלי תוכניות כאלה היו מודאגים כי כולל קרנות SRI בהצעות שלהם יפרו את החובה המשפטית שלהם למקסם תשואות, בהתבסס על אמונה מוטעית כי קרנות SRI הניב תשואות נחותות.
DOL יעץ כי קרן SRI למעשה יכול לשמש כאפשרות השקעה 401 (k) תוכניות, ובלבד התשואה הצפויה שלה שווה להשקעות אחרות עם סיכון דומה. זה הרחיב את הגישה קרנות SRI עבור משקיעים בודדים.
בשנת 2004 השיקה קלוורט את הקוד העולמי הראשון של ההתנהגות התאגידית - עקרונות Calvert לנשים - להתמקד אך ורק בהעצמה, קידום והשקעה בנשים ברחבי העולם. האו"ם אימץ את העקרונות האלה. בשנת 2014, Calvert מסמן את יום השנה העשירי של עקרונות חוגג את העובדה כי יותר מ -700 חברות בינלאומיות חתמו על.
החל מחלוץ ועד למוסד שהוקם
Calvert כבר על קווי החזית של לקיחת התנועה SRI מלהיות משהו של רעיון רדיקלי למה עכשיו יותר של כוח הוקמה. עכשיו, Calvert הוא במעבר, המבקשים להגדיר מחדש את עצמה בתור מתחרה מוכר, מוביל בשוק SRI מפותחת במקצת.
Calvert מאמצת את העובדה כי השקעה בת קיימא הוא אוהל גדול. זה כבר לא אסטרטגיה אחת בגודל מתאים לכל, וגם זה לא היה במשך זמן מה, ולכן קלברט מציעה גישות מרובות על פני הון והכנסה קבועה. החברה מבדילה את עצמה מחלק ניכר מהתחרות שלה על ידי עמידה במגוון רחב של צרכי המשקיע וממשיכה להרחיב את היצעיה.
קלוורט בנתה באופן פעיל את צוות המומחים לפרישה , והיא משפרת את הצעותיה למשקיעים מוסדיים על ידי גיוס מומחים נוספים והרחבת בסיס המוצרים שלה על פני סוגי הנכסים.
תחת האוהל הגדול, אסטרטגיות ההשקעה של Calvert, הן בהון והן בהכנסה קבועה, ניתן לסווג לפי אחת משלוש גישות ההשקעה הבאות:
- יישום קריטריונים בר קיימא ואחראים כדי לסייע ללקוחות להשקיע בדרכים עקביות עם הערכים שלהם
- יצירת תיקי השקעות המתמקדים בנושאי השקעות בעלי השפעה חיובית
- או באמצעות שילוב של נתונים סביבתיים, חברתיים וממשלתיים בתהליך ניתוח האבטחה, כדי להביא לתוצאות השקעה טובות יותר
בכל המקרים, Calvert אינו כולל חברות מתיקי ההשקעות שלה, המעורבים בפעילויות מזיקות במיוחד, כגון ייצור טבק ונשק.
לאחר מכן, Calvert פעיל מחפש חברות לנהל ביעילות את ההשפעות שלהם.
הגנה על זכויות האדם בשרשרת האספקה, דיווח על נהלים סביבתיים, שקיפות ואחריות ברמת הדירקטוריון - אלה הם סימני ההיכר של החברות הטובות ביותר. כאשר ניתח כראוי על פי מודל זה, Calvert סבור כי שיקולים אלה יכולים לתרום לתוצאות טובות יותר עבור המשקיעים.
גישתו של קלוורט להשקעה בת-קיימא ניכרת בחלק מהתפתחויותיה בשנים האחרונות:
- בתקופה שבה נושאים בתחום המים הם בין הסיכונים הסביבתיים הגלובליים הגבוהים, משמש המשרד כיועץ השקעות לקרן קלוור גלובל, המשקיעה בחברות שעיקר עיסוקן במשק המים, או שהן מעורבות משמעותית בשירותים הקשורים למים או טכנולוגיות.
- Calvert הוא גם חלוצי בתחום הכנסה קבוע שבו הוא פיתח לאחרונה "ירוק" הכנסה קבועה אסטרטגיה ועכשיו מנהלת את קרן היורו Calvert הירוק. הקרן היא אחד המוצרים הראשונים להשתמש בגישה כי מחפשים מנהיגי חברות בנוסף להשקיע "ירוק" הפרויקט אג"ח.
- כמו כן, השיקה החברה אסטרטגיה של יעילות משאבים, המתמקדת בחיפוש אחר החברות בכל מגזר, תוך ניצול יעיל של משאבים בתחומי עיסוקם, כגון מים, אנרגיה ופסולת. האסטרטגיה, שהיא תוצאה של הברית של Calvert עם אוסמוזה ניהול השקעות, יצא בתגובה למגמה האחרונה של הקצאת הון גלובלית מוצרים חדשים, תהליכים, טכנולוגיות ושירותים שנועדו להתמודד עם אתגרים כלכליים גלובליים, כגון יתר האוכלוסייה דלדול משאבים. זה זמין כעת דרך מריל לינץ '.
ביצוע השפעה על התנהגות תאגידית
כמו כן, בולטת קאלברט בשימוש בהשתתפות אסטרטגית ובעידוד בעלי מניות לעידוד שינוי חיובי בחברות כמעט בכל ענף, הן להקמת התחייבויות מסוימות והן לעידוד התקדמות קונקרטית. קלוורט הצליחה במיוחד בקידום שיטות עבודה טובות יותר בתחום זכויות האדם והעבודה ברשתות האספקה הארגונית, ובקידום גיוון בדירקטוריונים של חברות. ואכן, Calvert הגיש יותר מ -60 בעלי המניות החלטות עם חברות, וכן עודדה בהצלחה את תוספת של 31 נשים ו / או מועמדים מועמדים על לוחות. עד כה, Calvert הגיש יותר החלטות על גיוון הלוח מאשר כל מנהל השקעות אחרים.
מילה סופית
כיום, Calvert הוא ארגון במעבר.
החברה הודיעה כי מנכ"ליתה, ברברה קרומסיק, צפויה לרדת בסוף שנת 2014. קרומסיק, שהובילה את קלוורט ל -17 שנים ושילשה את נכסי החברה תחת ניהולה, תישאר יו"ר מועצת המנהלים.
בניהולו של המנכ"ל האחרון ג'ון סטרייר, היו פיטורים משמעותיים, ולפירמה האחרונה היו 12 מיליארד דולר של נכסים, מה שאומר שהיא כבר לא המנהיגה בארה"ב, אחרי שהיא עלתה בנכסים של פרנאסוס ו- TIAA-CREF בין היתר. המותג Calvert נשאר שרירי אבל זה יכול להתפתח בזריזות היא שאלה המפתח ללא מענה לפני המשרד כמו אחרים להתקדם עם אסטרטגיות חדשות יותר.