כאשר תזמון השוק יכול למעשה לעבוד

חוכמה נפוצה היום אומר לנו כי העיתוי השוק לא עובד. קשה כמו משקיעים עשויים לנסות, להרוויח רווחים מסיביים על ידי עיתוי לקנות ולמכור הזמנות סביב תנועות מחיר השוק בעתיד הוא מושג חמקמק. עם זאת, כמה משקיעים עדיין יכול להרוויח מעיתוי השוק באופן קטן יותר, ריאקציונרי יותר. אם אתה מעוניין לפתות את הגורל שלך עם תזמון השוק, בצע יחד כדי לגלות איך זה עובד ומה עשוי לשלם.

מה עיתוי השוק?

עיתוי השוק הוא אסטרטגיית השקעה שבה משקיעים לקנות ולמכור מניות על בסיס תנודות מחירים צפויות. אם המשקיעים יכולים לנחש נכון כאשר השוק יעלו ויורדים, הם יכולים לבצע השקעות מקבילות כדי להפוך את מהלך השוק לרווח.

לדוגמה, אם משקיע מצפה שהשוק יעלה על חדשות כלכליות בשבוע הבא, המשקיע עשוי לרצות לקנות קרן אינדקסים רחבה בשוק , תעשייה המתמקדת בתעודות סל או מניות בודדות שהוא מצפה לעלות, רווח. באופן דומה, משקיע יכול לקנות אופציות, פוזיציות קצרות או לנצל כלי משקיעים אחרים כדי ללכוד רווחים מתנועות השוק.

אמנם זה נהדר בתיאוריה, בפועל זה נראה בלתי אפשרי לעשות עבודה על בסיס עקבי. כמה משקיעים פגע זה נכון כל פעם, אבל להרוויח רווח העיתוי השוק שוב ושוב הוא pipedream עבור רוב.

השוק יש הרגל של overreacting

מחקר שנערך לאחרונה מדלבר בע"מ מצא כי המשקיע הממוצע הרוויח תשואה של 5.19%, בעוד ש- S & P 500 סיפק תשואה של 9.85% באותה תקופה. המשקיעים עניים יותר בהשוואה לשוק הודות להתנהגות רגשית, כמו רכישה כאשר מחיר המניה גבוה ומגיב יתר על המידה לחדשות רעות.

"קנה גבוה ולמכור נמוך" הוא ייעוץ השקעות רעות, אבל זה בדיוק מה משקיעים לא רציונליים רבים עושים כאשר הם נכנסים עסקאות מבוסס על חדשות ורגשות.

בידיעה כי אחרים יעשו החלטות השקעה גרועה, אתה יכול לתפוס רווחים קטנים כאשר השווקים overreact לחדשות בשוק.

לדוגמה, בשנת 2010 Berkshire Hathaway B מניות לפצל 50-1 כדי להקל על רכישת ברלינגטון צפון סנטה פה הרכבת. בעוד שהערך המהותי של המניה אינו משתנה מפילוג, היה ברור שהמשקיעים לא מבינים את הקונספט וימהרו לקנות מניות ברקשייר במחיר "זול" אחרי הפיצול. בידיעה את הסבירות של מחיר לקפוץ ביום של הפיצול, קניתי עצמי מניות עזר מדריך קרן השקעות לבצע רכישה גדולה בערב הקודם. כשהשווקים נפתחו, מניות ברקשייר טסו כמעט 5% ב -30 הדקות הראשונות של המסחר. זה פתח לי את הדלת בשבילי למכור בתוך 24 שעות ברווח צנוע, והקרן החזיקה את המניות שלה עוד יותר עבור רווח גדול יותר.

ניצול היתרונות של שוק קטן מטבלים

חיזוי לטבול השוק הבא עשוי להיות קשה יותר מאשר לזכות ב בלאק ג 'ק בלאס וגאס, אבל זה לא אומר שאתה לא יכול למצוא רווח כאשר השוק מטבלים.

בשנת 2016, בריטניה הצביעה לעזוב את האיחוד האירופי , מהלך המכונה Brexit. למחרת בבוקר ב -24 ביוני, הדאו ירד 500 נקודות ואילו S & P 500 נפלו 58 נקודות בדקות הראשונות של המסחר. עם זאת, בסוף יולי, השווקים התאושש ולאחר מכן כמה. זה היה יכול להיות רגע מושלם להתעלות, לקנות קרן שוק רחבה ולמכור רווח מהיר.

אירועים פוליטיים מרכזיים, הכרזות כלכליות, ופעילויות מיזוגים ורכישות יכולות להוביל לכל התגברות על השוק. לעתים קרובות הם מתנהגים בדיוק כמו Brexit, ומציעים למשקיעים נבונים פתיחה לסדרה רווחית של עסקאות.

לא לשים את כל הביצים שלך תזמון השוק

בתחילת הקיץ , הודיעה אמזון על הצעה לרכישת Whole Foods תמורת למעלה מ -13 מיליארד דולר, אשר שלחה מניות מ-קוסטקו לקרוגר על ספירלה כלפי מטה.

המשקיעים מודאגים שאמזון תטפל במכת מוות וקמעונאים אחרים דחפו את המניות האלה עמוק לתוך האדום, אבל הם לא נשארו נמוכים לאורך זמן. המניות הקמעונאיות אכן התאוששו מעט, מה שהניע למשקיעים הזדמנות גדולה על פני השטח.

מניית Costco ירדה כמעט 13% בשבוע של ההודעה, אשר הביצועים הגרועים ביותר של המניה מאז המיתון הגדול בשנת 2008. המניה עדיין לא התאושש בסוף יולי. הימור זה על תגובת-יתר היה גרוע. קרוגר לקח ירידה מ סביב 30 $ למניה ל 22 $ על אמזון חדשות, עוד מלאי שעדיין לא התאושש מה שנראה בתחילה overreaction בשוק.

כפי שאתה יכול לראות, יש סיכונים גדולים בניסיון לשווק את הזמן. במקרים מסוימים, כמו עם Brexit, יש דרך ברורה רווחים. במצבים אחרים, כפי שקרה עם העסקה אמזון לקנות מזונות שלמים, משקיעים מחפשים להרוויח תגובת יתר נשארים עם הפסד. כי יש הרבה סיכונים בניסיון לשווק את הזמן, לא להשקיע יותר ממה שאתה יכול להרשות לעצמך להפסיד.

אם זה הזמן הנכון, אתה יכול ללכת מן השוק מתוזמן בשוק עם רווח שמן, אבל במקרים מסוימים, אתה בסופו של דבר מחזיק הפסד. אם להשקיע היטב להגביל את החשיפה שלך, להרוויח רווחים קטנים מ ebbs ו זורם בשוק הוא מסלול אפשרי להצלחה ההשקעה.