פריימר על אינדיקטורים יסודיים וטכניים
ניתוח המניות נופל לשני מחנות עיקריים: ניתוח יסודי וניתוח טכני. ניתוח היסוד מתמקד בתוצאות הכספיות של החברה, כגון הכנסות, הוצאות, נכסים, התחייבויות ותזרימי מזומנים. ניתוח טכני מתמקדת במגמות המסחר האחרונות והארוכות טווח.
עבור רוב המשקיעים מתחילים, דגש על יסודות הוא המפתח להצלחה. ניתוח טכני משמש בכבדות על ידי סוחרים לטווח קצר בעוד המשקיעים לטווח ארוך נוטים להישען על יסודות. עם ניתוח יסודי, המיקוד הוא למצוא את הערך האמיתי, המהותי של המניה כדי להחליט אם היא השקעה טובה. עם ניתוח טכני, המשקיעים מתמקדים קווי המגמה כדי להחליט אם להשקיע או לא.
הכנסות והכנסות גוברות
החל יסודות, להסתכל על ההכנסות ואת הרווח המגמה של המניה שאתה שוקל לרכוש. Brokerage שלך הוא מקור אחד עבור מידע זה, כמו גם אתרי השקעה רבים ברחבי האינטרנט.
בעת חיפוש מידע זה, באפשרותך להציג את ההיסטוריה הרבעונית והשנתית.
תסתכל על ההכנסות ועל הרווחים לאורך זמן, ולחפש מגמה של צמיחה. אחת רע או שנה רבע לא צריך לזעזע אותך יותר מדי, אבל לאחרונה תוצאה רעה או מגמה שלילית צריך להיות מספיק לך לדלג על המניה הזו ולעבור אל רעיון השקעה אחר.
יחסים סבירים
אם ההכנסות והרווחים יעברו את מבחן המגמה, המקום הבא שייראה הוא יחסי היסוד. שלושה יחס ראוי לציון וקל לשימוש הם יחס מחיר / רווח, "מבחן חומצה", ואת הערך בספרים על ידי שיתוף.
- מחיר / רווחים: יחס מחיר / רווחים, או PE יחס, אומר לך איך מחיר המניה מתייחס לרווחי החברה . היחס PE נוטה להשתנות לפי המגזר, אבל אם חברה אחת היא outlier הרבה יותר מעמיתים בתעשייה, זה עשוי להיות סימן למחיר התנופה הקרובה.
- בדיקת חומצה: יחס חומצה מבחן, המכונה גם יחס מהיר, הוא מדד של נזילות. בדיקה זו מחלקת את הנכסים השוטפים על ידי ההתחייבויות השוטפות כדי לסייע בהבנת היכולת של החברה לשלם את החשבונות שלה.
- הערך בספרים למניה: הערך המדד למניה מציג את הערך של הנכסים בספרים לאחר לקיחת התחייבויות, כמחוון חשוב של וורן באפט.
זה רק טעימה קטנה של יחסים ומבחנים זמין למשקיעים, אבל כל השלושה הם מקום מצוין להתחיל עם ניתוח המניות לפני הרכישה הראשונה שלך המניה.
תמונה 1 מתוך: המגמות /
בעוד ניתוח יסודי חשוב יותר עבור משקיעים חדשים, לא להתעלם מחוונים טכניים. בעוד שמגמות המגמה היום-יומיות מציגות הרבה רעש, אינדיקטור טכני מועיל אך לעתים קרובות הוא התעלם הוא Bollinger להקות, על שמו של האנליסט ג 'ון בולינגר.
בולינגר להקות לכלול שלושה אינדיקטורים טכניים עיקריים: הממוצע נע ו להקות העליון והתחתון מבוסס על ניתוח סטטיסטי של התוצאות האחרונות. התוצאה מראה סביר נקודות מחיר העליון והתחתון עם ממוצע באמצע. בדרך כלל, כדאי להימנע לקנות אם המחיר הנוכחי הוא מעל הלהקה העליונה ולנסות לקנות אם המחיר מתחת להקה התחתונה. עם זאת, אם המחיר נע באופן דרמטי על בסיס החברה או חדשות השוק, אינדיקטורים אלה יכולים להיות פחות שימושי. לדוגמה, הנה להקות Bollinger עבור המניה של אפל.
בדוק עם אנליסטים
מקום אחד אחרון להסתכל לפני הקנייה הוא ניתוח. בעוד האנליסטים המניה רחוקים מלהיות בלתי ניתן, הם משאב נהדר לבדוק לפני קנייה או מכירה. כמו המידע לעיל, תוכל בדרך כלל למצוא סקירות או סיכומים בחשבון התיווך שלך.
במקום להסתכל על כל אנליסט לבדו, להסתכל על ממוצעים ומספרי קונצנזוס בקרב האנליסטים. זה נותן לך לראות מה המשכילים, במשרה מלאה המשקיעים לחשוב על המניה.
בצע את המספרים ואת הבטן שלך בעת השקעה
בעוד רווחי ההשקעה וההפסדים הם בשחור ולבן, ההחלטה להשקיע מובילה לעתים קרובות לאזורים אפורים רבים. כדי לקבל את ההחלטה הטובה ביותר, לבחון גם את האינדיקטורים הבסיסיים והטכניים, יחד עם הרגש הכולל של הקהילה אנליסט השקעות. עבור משקיעים חדשים, אינדיקטורים היסוד צריך להחזיק את המשקל הרב ביותר בהחלטה שלך.
אבל יש מדריך השקעה אחד אתה לעולם לא תהיה מספר: הבטן שלך. וכשם שאתה עשוי למצוא דגל אדום גדול מלהסתכל על מספרי החברה, כך גם האינסטינקטים הבטן שלך על המניה להשפיע לך בדרך זו או אחרת.
כאשר האינסטינקטים שלך ואת המספרים יישור, יש לך סביר למצוא זוכה. אם היא עוברת בדיקות ניתוח יסודיות וקווי מגמה טכניים; אנליסטים ההשקעות לתת את האגודלים; ואת האינסטינקטים שלך לומר לקנות, הגיע הזמן להתקדם ולחץ על כפתור 'קנה'. אמנם אין ערובה המניה יעלו, אתה יכול להיות סמוך ובטוח כי עשית את שיעורי הבית שלך.