סיכונים, תגמולים, יתרונות המס של תעודות סל ומניות
התמונה הגדולה
לקרנות הנסחרות בבורסה יש מוניטין מסוים של פיהוקים בכמה מעגלים. הם לא תמיד מרגשים מאוד. החזרות נוטות להיות בטווח הממוצע.
אבל זה בדרך כלל עושה אותם בטוחים ... או בטוח יותר ממניות רבות בכל מקרה. מניות יכול ולעיתים קרובות לעשות התערוכה יותר תנודתיות.
תפוחים ותפוזים הם גם פירות עם allures ייחודי משלהם והם מושכים טעמים שונים. כנ"ל לגבי מניות ותעודות סל. הסובלנות האישית שלך לסיכון יכולה להיות גורם גדול בהחלטתך, אשר יכול להיות מתאים יותר עבורך, כפי שעלול להתרחש אצל אחרים. למדוד את ההעדפות שלך נגד גורמים אלה כדי לקבל מושג טוב יותר באיזו דרך אתה רוצה להישען.
וזכור, ההשוואה הזאת מניחה שאתה מכניס תיק של כל תעודות הסל או את כל המניות, כאשר כולם יודעים שהגיוון הוא המלך. אם אתה עדיין מוצא את עצמך על הגדר, לשקול שילוב ההשקעה. זה יכול להיות האופציה הבטוחה ביותר של כל ההנחה בטיחות הוא החשש החשוב ביותר שלך.
קלות העסקה
- מניות: עם כמה חריגים, מניות די קל לקנות ולמכור. אתה יכול להתקשר הברוקר שלך או להיכנס לחשבון המקוון שלך ולעשות את המסחר. ללא שם: סיימת, בדיוק ככה.
- תעודות סל: קרנות הנסחרות בבורסה שקל לקנות אותן, אבל בניגוד לאינדקס , זו רק עסקה אחת.
זה אחד עניבה עד כמה עדיף כאשר אתה שוקל להיכנס לשוק המניות או בשוק תעודות הסל. האם הזמן שלך יקר עד nanosecond? אם כן, תעודות סל עשויות להיות בעלות יתרון קל.
עלויות העסקה
- מניות: עמלות שלך מבוססים על כל סחר.
- ETFS: העמלות שלך מבוססות על כל עסקה.
אתה רואה לאן זה הולך. עלויות העסקה של תעודות סל הן פחות המדדים וקרנות נאמנות, אבל זה לשטוף כאשר אתה משווה אותם לאלה של המניות. העלויות הן לסחר בנכס הן במניות והן בתעודות סל. זה באמת עניבה. לא מנצח.
גורמי נזילות
- מניות: חלקם נוזלי מאוד ואחרים אינם.
- תעודות סל: שוב, תעודות הסל רוכבות על הלוח, אבל פחות תעודות סל הן נזילות.
יש לתת יתרון כללי למניות בקטגוריה זו אם אתה מעדיף נזילות.
הסיכון ואת תגמול
- מניות: מניות בודדות יכול להיות שונה הסיכון betas.
- תעודות סל: ETF הוא קצת פחות מסוכן כי זה תיק מיני ולכן זה קצת מגוונת, אבל זה באמת תלוי מה יש את ה- ETF בפועל.
זכור, עם פחות סיכון מגיע פחות סיכוי של פרס. כל זה מסתכם סובלנות הסיכון שלך. אנחנו צריכים לקרוא לזה אחד עניבה שכן זה מקרה לכל מקרה עבור כל השקעה כזו.
השלכות מס
- מניות: אם אתה סוחר פעיל של מניות רבות, אתה יכול להפוך את הטענה כי ETF נושאים אותם מניות נותן לך הטבות מס.
- תעודות סל: אחת מהיתרונות המס של תעודות הסל היא כי הם מטופלים כמו עסקאות מניות על התשואה המס שלך, בניגוד קרנות נאמנות אינדקסים.
מכיוון שגם תעודות סל וגם מניות הן עסקאות בודדות, ניתן לממש את מס רווחי ההון כאשר הקרן או ההון נמכרים. היתרון הולך לתעודות סל בקרב זה.
אפשרויות
- מניות: גם תעודות סל וגם אופציות למניות , אבל יש יותר שיחות ומכניס מניות ממניות ETF.
- תעודות סל: קרנות הנסחרות נוטות להיות מוגבלות יותר ממניות על בסיס נפח מוחלט.
סוחרי אופציות תמיד מסתכלים על איך הם יכולים להשתמש בנגזרים אסטרטגיות המסחר שלהם, במיוחד למטרות גידור, כך המניות יש יתרון במקרה זה.
גישה למגזר או לשוק
- מניות: אם אתה רוצה לקבל גישה לתעשייה, רכישת מניות אחת היא כנראה לא הדרך הטובה ביותר ללכת. רכישת מניות רבות היא אסטרטגיה צליל יותר. אבל אילו מניות אתה קונה? כמה? אתה צריך פשוט לקנות סל המדד?
- תעודות סל: אתה יכול פשוט לקנות נכס מראש ארוז זה נותן לך גישה מיידית למגזר, אומרים כמו בתעשייה סל.
אם המטרה שלך - או, באופן מציאותי יותר, אחת המטרות שלך - היא להשיג גישה לשוק מסוים או מגזר, היתרון הולך ETFs.
זרמי הכנסות
- מניות: ניתן ליצור זרמי הכנסה עבור תיק ההשקעות שלך עם מניות דיבידנד, אם כי לא עבור אג"ח כי הם נכס אחר.
- תעודות סל: באמצעות קרנות איגרות חוב ודיבידנד, ניתן ליצור זרמי הכנסות עבור תיק ההשקעות שלך.
תעודות סל זכו בניצחון 2-1 במקרה זה. יתרון: ETF.
והמנצח הוא…
אז איזה נכס טוב יותר? זה תלוי.
כל בחירה השקעה צריך להיעשות על בסיס מקרה לגופו, אבל כל העניין של תעודות סל היא לתת למשקיעים מיני תיקי סחר כמו מניות. יש הרבה קווי דמיון בין קרנות הנסחרות לבין מניות עבור סיבה זו, יותר מאשר כאשר אתה משווה תעודות סל למדדים או קרנות נאמנות.
יש לזכור גם, כי השוואות לעיל מבוססים על מניות בודדות לעומת ETF. המשחק כולו יכול להשתנות אם אתה שוקל תיק מותאם אישית של מניות מול ETF. העמלות שונות, משמעויות המס משתנות, וכמעט כל השוואה מושפעת. אבל זה דיון ליום אחר.