אתה צריך להשקיע בסוף קרנות סגורות?

הם מייצרים הכנסה אבל מחיר המניה יכול להיות תנודתי.

סוף סגור קרנות שונות מאשר סוף סוף קרנות נאמנות.

עם קרן פתוחה, כל עוד אתה רוצה לקנות מניות, חברת הניהול תמכור אותם. הם ייקחו את הכסף שלך, יוסיפו אותו לתיק ויצרו עוד מניות. אתה תמיד קונה מניות של קרן פתוחה לקרן מחברת הקרנות, אף פעם לא בשוק המשני.

כאשר קרן סגורה מתחילה, החברה מגייסת סכום קבוע של כסף, ומנפיקה מספר מסוים של מניות.

לאחר מכן, לא יוצרו מניות חדשות. המשקיעים יכולים לקנות את מניות הקרן רק בשוק המשני, ממישהו אחר שמוכר מניות.

לאחר גיוס הכספים הראשוני, מנהל הקרן מנהל את ההשקעות על פי מטרות הקרן ויעדיה. קרנות סגורות ניתן להשקיע בכל ניירות ערך הנסחרים בבורסה כגון מניות, אג"ח, מניות מועדפות, אופציות וכו '.

קרנות סוף סגור עשוי לספק מעל הממוצע תשלומים

קרנות רבות סגורות לשלם דיבידנדים חודשיים או רבעוניים. הם יכולים להיות אלטרנטיבה אטרקטיבית למשקיעים המבקשים הכנסה. המשקיעים צריכים להבין איך זה הכנסה מועברת. במקרים רבים חלק מתשלום הקרן הוא החזר הקרן. כמה קרנות לאט עצמית לחסל מעל 20 - 30 שנים.

מחיר המניה יכול גם להיות תנודתי מאוד וסגורות סוף סגור רבים יראו את מחירי המניות שלהם לרדת כאשר הריבית עולה. המשקיעים באמצעות קרנות סוף סגור צריך להבין כי למרות שהם עשויים לקבל הכנסה עקבית, הערך העיקרי שלהם עשוי להתנדנד לשיאים קיצוניים ושפל.

להיות מודעים למינוף

מחיר המניה הוא תנודתי כל כך, כי קרנות רבות סגורות להשתמש למנף, או ללוות נגד הקרן, כדי לקנות ניירות ערך נוספים. מטרת האסטרטגיה היא להגדיל את התשואה של הקרן, או את סכום ההכנסה שהיא משלמת.

לדוגמה, תמונה קבועה דיבידנד הכנסה קרן שבבעלותה משלם דיבידנד מניות.

כקרן סגורה שעשויה להשתמש במינוף, קרן זו יכולה ללוות כנגד תיק המניות כדי לרכוש מניות דיבידנד נוספות. בהנחה ששיעורי הריבית נמוכים מספיק, עלות ההלוואות שלהם תהיה נמוכה מתשואת הדיבידנד והם עשויים להגדיל את התשלום מהקופה באמצעות שימוש במינוף זה.

שימוש זה במינוף או בכספים מושאלים גורם לקצוות סגורים, כמו איגרות חוב, להיות רגישים מאוד לריבית . כאשר הריבית עולה, מחיר המניה של קרנות סוף סגור עשוי לרדת. זאת משום שהמשקיעים צופים כי הקרן תצטרך כעת לשלם עלות גבוהה יותר על הקרנות שלה, ועלות ריבית גבוהה זו צפויה להוריד את התשואה הכוללת של הקרן.

מניות המסחר בפרמיה או בהנחה

כשקרן נסחרת בהנחה, זה אומר כשאתה קונה מניה, אתה משלם פחות ממה שווי השוק של כל ההשקעות הבסיסיות של הקרן הם באמת שווה.

כשקרן נסחרת בפרמיה, זה אומר שכאשר אתה קונה מניה, אתה משלם יותר ממה שווי השוק של כל ההשקעות הבסיסיות של הקרן הם באמת שווה.

קרנות קצה סגורות משמשות בצורה הטובה ביותר כתוספת לפורטפוליו הכולל להפקת הכנסות , או למשקיעים מנוסים בלבד, על ידי יישום אסטרטגיית מסחר ממושמעת, הכוללת רכישת כספים בהנחה ומכירה של אותם פרמיה.

אין לבלבל סגור סוף קרנות עם קרנות סגורות. כאשר קרן נאמנות פתוחה מפסיקה להנפיק מניות, על בסיס זמני או קבוע, היא תהיה "סגורה". בשלב זה, אתה לא יכול לקנות מניות של הקרן; לא בשוק המשני או מחברת הקרנות. קרנות סגורות אלה אינן זהות לקרן סגורה.

זה נראה קשה

תחשוב על זה ככה - מה שאתה יודע כמו קרן נאמנות היא קרן פתוחה סוף. אם אתה מחזיק כרגע מה החברה שלך או היועץ קורא קרנות נאמנות, אתה כנראה יש סוף סוף קרנות. רוב תיקי ההשקעות מלאים בקופות פתוחות.

קרנות סגורות מתפקדות יותר כמו קרן נסחרת. יש היצע קטן יותר של קרנות סגורות סוף ולעתים קרובות, הם מוחזקים על ידי משקיעים או יועצים עם ידע מתקדם או מטרות ספציפיות כי סוף סוף קרנות מייצגות סיכון גבוה יותר