כיצד קרנות מאוזנות יכול להפחית את הסיכון בשוק
וכאשר שוק שורי מתחיל לחוות תיקון, או שוק מלא של דוב מנופח, התנודתיות (עליות ומורדות במחירי הביטחון) תהפוך לעיתים קרובות לקרנות בולטות ומאוזנות יותר, תוכל להחליק את הקצוות כדי להפחית את התנודתיות.
אבל מה הם קרנות מאוזנת וכיצד הם עוזרים למשקיעים להפחית את הסיכון בשוק ולשמור על התנודתיות למינימום?
תקציב מאוזן הגדרה
גם קרנות היברידיות או קרנות הקצאת נכסים, קרנות מאוזנות הן קרנות נאמנות שמחזיקות תערובת של נכסי השקעה בסיסיים, כגון מניות, אג"ח ומזומן. הקצאת הנכסים , או "היתרה" של הנכסים, נותרת קבועה יחסית ומשרתת מטרה או סגנון השקעה. לדוגמה, קרן מאוזנת שמרנית עשויה להשקיע בתמהיל שמרני (נמוך יחסית) של נכסי השקעה, כגון מניות של 40%, אג"ח של 50% ו -10% שוקי הון.
כיצד קרנות מאוזנות להפחית את הסיכון בשוק
קרנות מאוזנות ליישם את החוכמה להשקיע נצחי של גיוון. כאשר אתה מגוון עם השקעות, אתה קונה והחזקת ניירות ערך עם התנהגויות ביצועים שונים ופרופילי סיכון. שיטות הגיוון הטובות ביותר כרוכות בדרך כלל בהחזקת השקעות שאינן קשורות זו לזו. במילים אחרות, כדי לעשות עבודה טובה של בניית תיק מגוון של קרנות נאמנות , תצטרך שילוב של סוגי קרנות, כגון מניות אג"ח עבור דוגמה פשוטה, כי לא מבצעים זהים זה לזה.
זה מה לעשות קרנות מאוזנות עבור המשקיעים: הם מאפשרים להם לקנות קרן אחת כבר מגוונת. העבודה האמיתית היחידה למשקיעים היא לבחור את הקרן המאוזנת הטובה ביותר שמתאימה ליעד ההשקעה שלהם ולסבולת.
סוגי קרנות מאוזן
ישנם שלושה סוגים עיקריים של קרנות מאוזנות:
- קרנות שמרניות מאוזנות : קרנות אלו בדרך כלל מחזיקות יתרה של מניות, אג"ח וכסף המתאימים למשקיעים שמרניים - אלה שאינם מרגישים בנוח עם תנודות גדולות במחירים. הקצאת הנכסים של קרנות שמרניות מאוזנת היא בדרך כלל סביב 35% מניות, 60% אג"ח, ו -5% במזומן.
- קרנות מאוזנות מתונה : כספים אלה בדרך כלל מחזיקים איזון של מניות, אג"ח, במזומן המתאים למשקיעים שלא אכפת להם תנודות מסוימות במחירים אבל לא כמו קרן עם הקצאה 100% למניות. הקצאת נכסים טיפוסית לקרן מאוזנת בינוני היא 65% מניות, אג"ח של 30% ו -5% מזומנים.
- קרנות מאוזנות אגרסיבי : קרנות מאוזנות אלה יקבלו את ההקצאה הגבוהה ביותר למניות, והם מתאימים למשקיעים הנוחים עם תנודות גדולות במחירים. עם זאת, הקצאה קטנה לאגרות חוב יכולה להציע גיוון שיכול לגרום לתנודתיות מחירים הנמוכה משוק המניות, כפי שהיא נמדדת במדד S & P 500. קרן מאוזנת אגרסיבית בדרך כלל יש הקצאה של כ 85% מניות ו -15% אג"ח.
המשקיעים צריכים לזכור כי הקצאת הנכסים עבור קרנות מאוזנת נשאר קבוע יחסית. לכן, הם לא צריכים להיות מבולבל עם מועד פרישה קרנות , אשר יש הקצאות המשתנות עם הזמן.
הטוב ביותר איזון קרנות כדי להפחית את התנודתיות
לפי העיצוב המאוזן שלהם, כל סוגי קרנות מאוזנת יכול להפחית את התנודתיות, לעומת תיק המורכב הקצאה 100% למניות. לכן "קרן מאוזנת ביותר" עבור כל משקיע בודד נתון יהיה תלוי כי ההשקעה של המשקיע ואת המטרה סובלנות הסיכון.
עם זאת, באופן כללי, הכספים שיכולים לבצע את הטוב ביותר בשווקים דוב, כאשר מחירי המניות נופלים יותר מ -20%, הוא קרנות מאוזנת שמרנית.
אחד הקרנות השמרניות הטובות ביותר בקרן הנאמנות הוא וואנגארד וולסלי הכנסה (VWINX) . ב -2008, כאשר מדד ה- S & P 500 ירד בצורה מסיבית של -37%, ל- VWINX הייתה תשואה נסבלת יותר - -9.8%. למרות התשואה השלילית אינה חוויה מבורכת עבור המשקיעים השמרנים, זה תשואה 2008 היכו 90% קרנות שמרניות אחרות הקצאה.
מנקודת מבט רחבה יותר, התשואה השנתית ל -15 שנה עד 31 בדצמבר 2015 היא מדהימה בשיעור של 6.8%, אשר היכתה 97% מקרן ההקצבות השמרנית.
ל- VWINX יש הקצאת נכסים של כ -38% מניות, 60% אג"ח, ו -2% מזומנים.
אם לא אכפת לך לקחת קצת יותר סיכון, אחד הטובים ביותר הקצאת קרנות מתון הוא ואנגארד וולינגטון (VWELX) , אשר יש הקצאה של כ 65% מניות, 34% אג"ח, ו 1% במזומן.
כתב ויתור: המידע באתר זה ניתן למטרות דיון בלבד, ואין להתייחס אליו בצורה שגויה כעצה להשקעה. בשום מקרה אין מידע זה מייצג המלצה לקנות או למכור ניירות ערך.