סיכון נמוך השקעות במניות

השקעה לטווח ארוך בהשקעה היא סוג של מסחר שרוב האנשים מכירים כי זה סוג של לקנות והחזק להשקיע כי הוא בשימוש על ידי הציבור שאינו המסחר. משקיעים לטווח ארוך המניות בדרך כלל לרכוש מניות בחברה שיש להם אמון, ולאחר מכן לחכות מחיר המניה כדי להגדיל (כלומר הם קונים, ולאחר מכן להחזיק את המניות, לא משנה מה).

מה שרוב המשקיעים לטווח הארוך אינם יודעים, הוא שסוג זה של מסחר דורש את השוליים הגבוהים ביותר, ומהווה את אחת הדרכים המסוכנות ביותר להשקיע במלאי.

דרך הרבה יותר טובה להשקיע במניות היא להשתמש באופציות, שיש להן מרווח נמוך בהרבה, וסיכון מוגבל.

אופציות

אופציות הן אופציות המבוססות על מניות בסיסיות (כגון GOOG עבור Google). אופציות ניתן להשתמש כדי לסחור במלאי מבלי לקנות או למכור את המלאי בפועל. אופציות למניות זמינות על רוב המניות הפרטיות בארה"ב, אירופה ואסיה, והן נסחרות בדרך כלל באמצעות חוזה אופציות אחד לכל 100 מניות של המניה הבסיסית. מידע נוסף על כתבי אופציה, לרבות תיאור של חוזי אופציות, זמין בכתבי האופציה .

השקעה במניות באמצעות אופציות

כאשר באמצעות אופציות להשקיע במלאי מסוים, הסיבות להשקיע במלאי צריך להיות זהה בעת רכישת המניות בפועל. ההבדל היחיד הוא שהסחר מבוצע באמצעות חוזי אופציות במקום במניות הבסיס.

לאחר בחירת מלאי מתאים, ביצוע המסחר במניות נעשה כדלקמן:

1. קנה אחד את האפשרות להתקשר כסף עבור כל 100 מניות של המניה
2. חכה מחיר המניה (ולכן מחיר האופציות) כדי להגדיל
3. למכור את אפשרויות השיחה כדי לממש את הרווח

יתרונותיו של אופציות למניות

ישנם שני יתרונות עיקריים של שימוש באופציות על מנת להשקיע במלאי.

ראשית, אופציות עלות הרבה פחות מאשר במלאי בפועל, ולכן כמות השוליים הנדרשת היא הרבה יותר נמוכה. משמעות הדבר היא כי סוחרים עם חשבונות המסחר קטן יכול להשקיע במניות כי אחרת היה להיות מחוץ להישג ידם וכי סוחרים יכולים להיות עסקאות יותר פעיל בו זמנית.

שנית, הסיכון של אופציית רכש ארוכה מוגבל לסכום המשולם עבור האופציה, ולכן הסיכון של הסחר מוגבל ומוכר מראש. כאשר רוב המשקיעים בבורסה ארוכת הטווח עדיין מחזיקים במלאי שלהם כאשר הוא יורד ב -10,000 דולר, סוחר אופציות עשוי לרדת רק ב -3,000 דולר, ללא סיכון נוסף, ללא התחשבות במחיר המניה הנמוך.

מסחר דוגמה

משקיע ארוך טווח המניות החליט שהם רוצים להשקיע XYZ החברה. המניה של XYZ נסחרת כעת במחיר של 430 דולר, ותפוגת האופציות הבאה היא חודשיים. המשקיע רוצה לרכוש 1,000 מניות של XYZ, כך שהם מבצעים את המסחר הבא אופציות:

קנה 10 אופציות רכש (כל חוזה אופציות שווה 100 מניות), עם מחיר השביתה של 420 $, בעלות של 15 $ לכל אופציות חוזה. העלות הכוללת של סחר זה הוא 15,000 $ (מחושב כ 15 $ 100 x 10 = 15,000 $). עלות הרכישה של מספר המניות המקביל במניות הבסיס תהיה 420,000 $.

חכה מחיר המניה, ואת מחיר האופציות, כדי להגדיל. אם מחיר המניה של XYZ יגדל ל -450 דולר, מחיר האופציות יגדל לכ -30 דולר. סכום הגידול באופציות תלוי בכמות הכסף באופציות. ככל הכסף את האפשרויות הן, קרוב יותר את הגידול יהיה יחס של 1: 1.

למכור את 10 אופציות רכש לפי ערך של 30 $ לכל חוזה אופציות. הסכום הכולל שהתקבל עם היציאה מהמסחר הוא 30,000 $, שהוא רווח של 15,000 $. הרווח הכולל שהיה מתממש אם המסחר בוצע באמצעות המניות בפועל היה 20,000 $, אבל לפני שתתחיל להתלונן על 5,000 $ חסר, לקרוא את הפסקה הבאה על הסיכונים של סחר זה.

הסיכון לסחר באופציות מוגבל לסכום המשולם לרכישת אופציות השיחות (בעת הכניסה למסחר).

והואיל, עם המניה בפועל, אין גבול לסיכון של הסחר (כלומר את ההשקעה כולה יכול להיות מחוק). אם מחיר המניה של XYZ ירד ל -400 דולר (או אפילו נמוך יותר), הסחר באופציות יביא רק להפסד מקסימלי של 15 אלף דולר (העלות הראשונית של אופציות השיחות). עם המניה עצמה, ההפסד היה 30,000 $, או יותר אם מחיר המניה ירד עוד יותר.

סיכום

אם אתה שוקל להשקיע במלאי, לחשוב על שימוש באופציות במקום במניות הבסיסית. שימוש במניות בדרך זו יכול להפחית במידה ניכרת את הסיכון ואת ההפסד הפוטנציאלי של השקעה במלאי. זה יכול להגדיל באופן משמעותי את הסיכון לתגמל יחס, ובכך הרווחיות שלך.